欧洲光伏协会预测，2025年欧洲年度新增光伏装机将迎来10年内首次下降

欧洲光伏协会(SolarPower Europe，SPE）在最新报告《2025年中期欧盟光伏市场展望（EU Market Outlook for Solar Power: 2025 Mid-Year Analysis）》中指出，虽然2025年6月，光伏首次成为欧盟最大的电力来源，占总发电量达22.1%，但年度新增光伏装机将迎来10年内的首次下滑，中性预计2025年新增装机量为64.2GW、同比下降1.4%。

2020-2025年各类电源月度发电量及占比（TWh、%）

2025年阶段性光伏装机目标实现在即，但长期目标仍有缺口

报告认为，过去几年连续创纪录的年度新增光伏装机规模，使得欧盟可以在2025年底实现交流侧320GW（直流侧400GW）这一之前看似不可能完成的光伏装机目标。特别是2022年，俄乌冲突引发欧洲能源价格暴涨，催生出大量户用光伏需求，2022、2023年欧盟光伏装机规模呈现爆发式增长，装机增速分别达47%和51%，但在2024年回落至个位数（3.3%）。目前在中性预测下，2025年新增装机将同比下降1.4%，这也是自2015年以来年度新增装机增速首次为负，到2025年底欧盟光伏累计装机将达到402GW（直流侧）。

2015-2025年度新增光伏装机规模及完成REPowerEU每年所需的装机规模（GW）

如果德国、西班牙和匈牙利可能在年底大规模抢装集中式项目，法国、德国、荷兰和比利时户用屋顶光伏项目在政策鼓励下略有回暖，以及意大利、西班牙工商业项目加速推进。在乐观情况下，预计2025年欧盟新增光伏装机可能迎来1.1%的小幅增长。

根据欧盟“REPowerEU”计划“到2030年累计光伏装机交流侧达到600GW（直流侧750GW）”的目标倒推，未来5年每年新增装机需达到69.6GW，但按照目前的装机增速推算，预计2030年底累计装机仅能达到723GW（直流侧），距离实现目标有27GW的缺口。

多国户用项目补贴退坡导致增长放缓，地面电站成为主要支柱

报告指出，2025年装机量下滑主要由户用屋顶光伏市场增长放缓所致，从年度新增装机中三种业态的结构也可以看出，近三年集中式装机占比逐年上升，而2025年的户用占比则从2022年的30%大幅下降至15%；即便是在意大利、荷兰、奥地利、比利时、捷克等传统强势市场，户用光伏项目也普遍出现延期，新增规模较2023年下降超60%，波兰、西班牙、德国也出现40%以上的降幅。报告认为，导致市场下滑的主要原因包括：① 2022年能源危机过后，电价持续下降，天然气等能源供应恢复稳定；② 部分国家对光伏项目的激励/补贴政策退坡或取消后，未能及时推出有效的替代方案。但在户用市场中，即插式或通称阳台光伏的规模增长迅速，其中德国作为欧盟阳台光伏的发源地和主要市场，仅在2025年上半年就新注册安装了超过19万套系统、同比增长32%，已累计注册安装近100万套，如果加上未注册的安装数量，这一数据将变得更大。

2020-2025年度新增光伏装机业态分布（GW）

与户用市场萎靡形成鲜明对比的是，欧盟集中式项目正成为市场的“压舱石“。报告预测，2025年集中式项目将占到年度新增装机规模的50%，继续保持强劲的增长态势，这主要得益于意大利、德国等国近期超额认购的光伏+储能招标项目。2024年，欧盟创下了近20GW地面光伏电站项目投标（包含招标、竞拍和差价合约）量的新纪录，其中德国、荷兰、法国和意大利的规模排名前四。德国在今年最近的一次光伏项目招标中共收到158份投标文件，总规模达创纪录的2GW。

新签企业电力采购协议（c）规模出现下降趋势

在2019年以来的5年里，企业购电协议（corporate Power Purchase Agreements，cPPAs)一直是欧洲集中式市场规模增长的关键推动因素。通过直接与用电企业长期锁定电价，电站开发商的收入不再取决于波动的电力批发价格，显著提高了项目收益的确定性，年度新签约的合同规模也因此逐年上升，并在2024年达到7GW的峰值，累计签订的合同规模超过20GW。

年度及累计签订企业购电合同的光伏项目规模（GW）

2025年一季度，PPA签约规模为2.2GW，仍保持了增长态势；但二季度市场明显出现放缓迹象，签约规模较第一季度骤降41%至1.3GW，为近三年最低。报告认为，持续低迷甚至有下降趋势的电力批发价格削弱了用电企业签订长期协议的积极性，而开发商则受制于固定的投资成本不愿意以低价签约，预计价格博弈将持续影响新签约规模，直到形成新的平衡点。

SPE呼吁政策加码，推动储能与电力系统灵活性建设

SPE副首席执行官Dries Acke警告称：“虽然2025年新增装机1.4%的下滑幅度看似微小，但却标志着光伏加速发展趋势的逆转，应引起欧盟领导人的高度重视。欧洲需要有竞争力的电价、能源安全与气候解决方案，而光伏能够同时满足这些需求。”Acke认为：“政策制定者必须推动电气化、柔性调度和灵活性储能政策体系的构建，以支持光伏在未来5年的发展，否则政策的空窗期将限制市场潜力。”

SPE执行顾问市场情报负责人Michael Schmela补充指出：“要持续书写欧洲光伏成功的故事，并实现2030年可再生能源目标，最关键的方案已经明确——快速扩大储能规模，提升电力系统整体灵活性。”

报告还指出，当能源危机驱动的"应急式安装"退潮，欧盟光伏市场正进入从政策依赖向市场化转型的关键期，能否通过机制创新激活户用市场与商业投资，将决定下一个增长周期。

附：2025年欧盟前6大光伏市场概览